金輝集團

9月16日，金輝控股（集團）有限公司（09993.HK，以下簡稱金輝控股）發(fā)布公告稱，已完成“中金-金輝-北京金輝大廈資產支持專項計劃”的設立，擬于10月22日在上海證券交易所上市交易。

公告披露，該筆CMBS發(fā)行總規(guī)模為38億人民幣，其中優(yōu)先A級票息率定為4.75%，規(guī)模為21.5億元，期限18年；優(yōu)先B級票息率為5.8%，規(guī)模為14.5億元，期限同為18年。聯(lián)合資信為該筆CMBS作出的信用評級為優(yōu)先A級AAA，優(yōu)先B級AA+。中金公司將擔任此次金輝CMBS的計劃管理人，招商證券作為聯(lián)席承銷機構發(fā)行。

作為ABS（資產證券化）的一種重要產品，CMBS（商業(yè)房地產抵押貸款支持證券）通過專業(yè)設計，將商業(yè)不動產的抵押貸款通過證券化過程以資產支持證券形式向投資者發(fā)行，是企業(yè)激活存量資產的最有效形式之一。

在中國證券市場，當前CMBS的發(fā)行對不動產的價值要求較高，資產的估值、資產未來的收益現(xiàn)金流都會影響到產品設立審批，乃至最后發(fā)行成果。據了解，此次CMBS是以金輝控股北京優(yōu)質寫字樓物業(yè)——金輝大廈作為專項計劃的標的資產。位于北京望京地區(qū)的金輝大廈吸引了包括阿里等知名科技公司、金融機構在內的企業(yè)入駐，入駐500強企業(yè)占比50%，其穩(wěn)定的租金收益也成為此次CMBS發(fā)行的重要保障。

而自2020年10月上市以來，金輝控股在保持業(yè)績高速增長的情況下，三道紅線”繼續(xù)保持政策綠檔要求，杠桿持續(xù)降低，財務管理穩(wěn)健，且在不斷拓寬融資渠道，持續(xù)降低融資成本方面取得卓越成效。